Due diligence

Zásadním krokem při posuzování akvizice společnosti je proces due diligence. Jedná se o vyčerpávající přezkoumání finanční situace společnosti, jejího majetku, podnikatelských výhledů, rizik a dalších relevantních otázek za účelem získání znalosti o podniku, posouzení navrhované transakce a zhodnocení skrytých rizik. Seminář Vás seznámí s due diligence z pohledu prodávajícího a kupujícího, jejich rozdíly, hlavními cíli nebo výběrem členů týmu. Budeme se rovněž zabývat způsoby, jakým lze akvizice strukturovat.

Cílová skupina

• členové představenstev, generální a finanční ředitelé
• ekonomičtí a controllingoví ředitelé
• manažeři z oblasti strategie a podnikového plánování
• odborníci z oblasti Maamp;A a ostatní manažeři, kteří si chtějí prohloubit znalosti v této oblasti či načerpat nové poznatky

Obsah semináře

Úspěšné due diligence – funkce, průběh a rizikové faktory přípravy nákupu a prodeje firmy

• Optimální příprava – definice, cíle, první otázky, zkoumané oblasti a sestavení týmu
• Identifikace možných narušitelů, rizik, argumentační techniky, varianty kupní smlouvy
• Předpoklady a průběh due diligence prodávajících a kupujících od A do Z

Cílová společnost pod drobnohledem

Data room due diligence – analýza a hodnocení získávaných dat

Detailní analýza rizikových oblastí:

• Finanční a obchodní – transakční procesy a finanční situace
• Daně – odkrytí daňových rizik
• Právní – právní ochrana živnosti a kritické smluvní vztahy
• Nemovitosti: nájemní smlouvy a staré závazky
• IT – hardware, software a licence
• Operativa – rozpoznání potenciálů zlepšení a zamezení ztrátám z nedorozumění

Hlavní dokumenty a reporting due diligence; využití výsledků due diligence

Koordinace procesu a příprava transakce: minimalizace rizik a hledání cenového optima

Praktický příklad projektu due diligence od A do Z

Strukturace transakcí

• Share deal
• Asset deal
• Fúze
• Speciální struktury